Respuesta rápida
El ROI, o retorno de la inversión, mide la ganancia o pérdida de una inversión respecto de su costo original. Su fórmula básica es:
ROI = (Ganancia neta / Costo de la inversión) x 100
Si inviertes $10,000 y la inversión llega a valer $12,500, la ganancia neta es $2,500 y el ROI es 25%. Un ROI positivo representa una ganancia; uno negativo, una pérdida; y un ROI del 0% significa que el valor final es igual al costo original.
Usa la calculadora de ROI para ingresar el valor final o el monto de la ganancia o pérdida. Puedes agregar el período de tenencia para calcular también el ROI anualizado.
Fórmula del ROI
La fórmula habitual del retorno de inversión tiene dos partes:
Ganancia neta = Valor final - Costo de la inversión
ROI = (Ganancia neta / Costo de la inversión) x 100
También puedes escribir la misma ecuación en una sola línea:
ROI = ((Valor final - Costo de la inversión) / Costo de la inversión) x 100
En esta ecuación:
- Costo de la inversión es el monto positivo que invertiste o pagaste originalmente.
- Valor final es lo que vale la inversión al terminar.
- Ganancia neta es el valor final menos el costo de la inversión. Puede ser positiva, cero o negativa.
El ROI se expresa como porcentaje para comparar inversiones de distintos tamaños sobre una misma base relativa. El ROI simple no considera cuánto tiempo mantuviste la inversión.
Cómo calcular el ROI: ejemplos
Ejemplo 1: calcular el ROI a partir del valor final
Supón que invertiste $10,000 y el valor final es $12,500.
- Calcula la ganancia neta: $12,500 - $10,000 = $2,500.
- Divide entre el costo de la inversión: $2,500 / $10,000 = 0.25.
- Convierte el resultado en porcentaje: 0.25 x 100 = 25%.
El resultado es:
- ROI: +25.00%
- Ganancia neta: +$2,500.00
- Valor final: $12,500.00
Son los mismos valores que devuelve la calculadora en el modo Valor final.
Ejemplo 2: calcular el ROI a partir de una ganancia
Si conoces la ganancia en lugar del valor final, el cálculo es aún más directo. Para una inversión de $8,000 con una ganancia de $2,000:
ROI = ($2,000 / $8,000) x 100 = 25%
El valor final es $8,000 + $2,000 = $10,000. En la calculadora, selecciona Ganancia o pérdida e ingresa un número positivo para la ganancia.
| Costo de la inversión | Valor final | Ganancia o pérdida neta | ROI |
|---|---|---|---|
| $10,000 | $12,500 | +$2,500 | +25.00% |
| $8,000 | $10,000 | +$2,000 | +25.00% |
| $5,000 | $4,200 | -$800 | -16.00% |
| $1,000 | $1,000 | $0 | 0.00% |
La calculadora de retorno de inversión hace este cálculo automáticamente y muestra juntos el ROI, la ganancia o pérdida neta y el valor final.
Cómo funciona un ROI negativo
Un ROI negativo significa que el valor final es menor que el costo de la inversión. La fórmula no cambia; la ganancia neta simplemente se vuelve negativa.
Por ejemplo, supón que una inversión de $5,000 baja a $4,200:
Ganancia o pérdida neta = $4,200 - $5,000 = -$800
ROI = (-$800 / $5,000) x 100 = -16%
El resultado es una pérdida neta de -$800 y un ROI de -16.00%.
En el modo Ganancia o pérdida, ingresa la pérdida con un signo menos. En esta calculadora, el valor final no puede ser negativo. Una pérdida igual al costo total de la inversión produce un valor final de $0 y un ROI del -100%. Si un dato actual no es válido, la calculadora mantiene visible el último resultado válido y te pide corregir el campo antes de volver a calcular.
ROI anualizado
El ROI simple muestra el rendimiento total de todo el período de tenencia, pero no su ritmo de crecimiento. Cuando el plazo es mayor que cero, la calculadora también aplica la ecuación de la tasa de crecimiento anual compuesta, o CAGR:
ROI anualizado = ((Valor final / Costo de la inversión)^(1 / Período de tenencia en años) - 1) x 100
Para una inversión de $10,000 que crece a $12,500 durante 2 años:
ROI anualizado = ((12,500 / 10,000)^(1 / 2) - 1) x 100 = 11.80% por año
El ROI simple sigue siendo 25.00%. El ROI anualizado es 11.80%, la tasa anual compuesta constante que conecta esos mismos valores inicial y final durante dos años.
La calculadora acepta años más entre 0 y 11 meses adicionales. Convierte ese período a años antes de aplicar la fórmula. Si no ingresas un plazo positivo, muestra el ROI simple sin un resultado anualizado.
Este ROI anualizado es adecuado para un solo valor inicial, un solo valor final y ningún depósito ni retiro intermedio. No es un promedio aritmético de rendimientos anuales. Para profundizar, consulta ROI simple vs. ROI anualizado.
Qué no incluye el cálculo del ROI
El cálculo habitual del ROI usa solo los valores ingresados. No considera automáticamente:
- impuestos;
- costos de transacción u honorarios de asesoría;
- inflación;
- dividendos u otras distribuciones;
- aportaciones o retiros periódicos;
- diferencias en el riesgo de inversión.
Si alguno de estos elementos debe formar parte del resultado, ajusta el costo o el valor final de manera coherente antes de calcular. Para un escenario con aportaciones periódicas, usa la calculadora de inversión en lugar de tratar todos los flujos como parte de una ecuación sencilla de ROI con dos valores.
Preguntas frecuentes
¿Qué significa ROI?
ROI significa retorno de la inversión. Mide una ganancia o pérdida como porcentaje del costo original de la inversión.
¿Cuál es la fórmula del retorno de inversión?
La fórmula es ROI = (Ganancia neta / Costo de la inversión) x 100, donde la ganancia neta es el valor final menos el costo de la inversión.
¿Cómo calculo el ROI manualmente?
Resta el costo de la inversión del valor final. Divide esa ganancia o pérdida entre el costo y multiplica por 100. Por ejemplo: (($12,500 - $10,000) / $10,000) x 100 = 25%.
¿Puede ser negativo el ROI?
Sí. El ROI es negativo cuando el valor final es menor que el costo original. Un ROI del -20% significa que la inversión perdió el 20% de su costo original.
¿El ROI es lo mismo que el ROI anualizado?
No. El ROI simple es el rendimiento porcentual total de todo el período. El ROI anualizado convierte el rendimiento entre el inicio y el final en una tasa anual compuesta equivalente cuando se conoce un período de tenencia positivo.
¿Qué se considera un buen ROI?
No hay un único ROI bueno para todas las inversiones. Importan el plazo, el riesgo, los cargos, los impuestos, la inflación y las alternativas disponibles. Consulta ¿Qué es un buen ROI? para entender las referencias sin cambiar el cálculo básico explicado aquí.
¿El ROI incluye dividendos?
No automáticamente. Para incluir dividendos u otros ingresos en este cálculo sencillo, agrégalos de forma coherente a los ingresos finales o al valor final. Múltiples flujos de efectivo en distintas fechas requieren una medida que considere esos flujos, en lugar de esta fórmula básica.
Calcula tu ROI
Ingresa el costo de la inversión y el valor final o el monto de la ganancia o pérdida en la calculadora de ROI. Agrega un período de tenencia solo si también quieres conocer el ROI anualizado.
Este artículo es solo para fines informativos y no constituye asesoría financiera.